[비즈한국] 現代海上保險001450參與的U-Bank財團宣佈，將重新評估網際網路銀行的預審申請計劃。每當金融監管部門釋出網際網路銀行的審批日程時，金融界的目光總會聚焦在現代海上保險身上。過去幾年中，現代海上保險曾多次嘗試進軍網際網路銀行領域，但均以失敗告終。此次隨著U-Bank宣佈重新評估，現代海上保險進軍網際網路銀行的計劃再次被推遲。
17日，U-Bank宣佈將重新評估網際網路銀行預審申請計劃。U-Bank財團包括Lendit、Lunit328130、Jobis and Villains、Travel Wallet、現代海上保險、現代百貨069960、SK電訊017670以及Naver Cloud等。Lendit執行長金成俊表示：“在近期社會和政治環境急劇變化的情況下，財團內部進行了快速討論。雖然這是一個艱難的決定，但參與公司迅速達成共識，即從戰略角度出發，在更穩定的環境下推進才是最佳選擇。”
U-Bank強調並未放棄網際網路銀行計劃。金成俊代表補充道：“此次釋出是網際網路銀行設立過程中的一部分，並非撤回。申請時間計劃在未來與金融監管部門進行充分協商後決定。”
隨著U-Bank重新評估預審申請，現代海上保險進軍網際網路銀行的時間也被推遲。現代海上保險長期以來對網際網路銀行表現出積極態度。2000年，該公司曾推動與大宇證券共同設立網際網路銀行，但由於大宇證券被韓國產業銀行（KDB）收購等因素導致經營環境不確定，該計劃流產。當時，設立網際網路銀行的法律依據也尚不完善。
2015年，現代海上保險曾與Interpark等成立“iBank”財團嘗試進軍網際網路銀行，但最終敗給K-Bank和Kakao Bank。2019年，該公司曾考慮加入Viva Republica主導的“Toss Bank”財團，但因在股東構成問題上存在分歧，最終未參與。
現代海上保險此次參與U-Bank財團備受矚目。這背後離不開現代海上保險會長鄭夢允的長子——現代海上保險專務鄭景宣（音譯）。鄭景宣此前主要在社會型企業活動，去年1月就任現代海上保險首席可持續發展官（CSO）。他負責統籌現代海上保險的企劃管理部門、技術支援部門和品牌戰略本部，發掘新業務也是其職責之一。據悉，此次推動網際網路銀行專案，鄭景宣專務發揮了重要作用。
鄭景宣於2012年創立了社會型企業Root Impact，並於2014年建立了主要投資社會型企業的風險投資公司HGI。由於鄭景宣此前主要在社會型企業工作，他在大企業的經營能力尚未得到充分展示。如果現代海上保險能透過U-Bank成功進軍網際網路銀行，這本可成為鄭景宣備受關注的契機。然而，隨著U-Bank重新評估預審申請，對鄭景宣的評價也暫時擱置。
除了網際網路銀行，鄭景宣還負責數字相關業務。現代海上保險正在積極拓展數字化業務，例如將人工智慧（AI）應用於保險領域。代表性案例是本月5日，公司在汽車事故理賠業務中引入了“AI語音引導系統”，向客戶提供預期保險金、修理費及事故處理結果等資訊。但有觀點認為，這還不足以判斷鄭景宣的經營能力，因為這並不像網際網路銀行那樣具備獨立盈利的特性。
有觀點指出，鄭景宣若想獲得業績認可，最終必須在進軍網際網路銀行上取得成功。金融界相關人士表示：“網際網路銀行是現代海上保險的宿願專案之一，但因各種原因未能實現。如果能成功進軍，對現代海上保險內部來說將是一件令人振奮的事情。”
U-Bank內部期待金融監管部門能實行網際網路銀行常態化審批。如果實現常態化審批，U-Bank有望在今年下半年申請網際網路銀行預審。U-Bank實際上已表示：“已達成協議，計劃在今年下半年，即預期當前的不確定性大部分將得到緩解時，重新推進預審申請。”現代海上保險也表示將維持與U-Bank的關係。現代海上保險相關人士稱：“U-Bank財團保持不變。”
金融監管部門此前也曾暗示過允許常態化審批的可能性。金融委員會（金融委）在2023年7月表示：“將把目前呈寡頭結構的銀行業轉化為隨時可以有競爭者進入的競爭性市場。過去實際上是在監管部門釋出許可方針後進行新審批申請審查，但未來將對具備足夠健全性和業務計劃的經營者進行嚴格審查，併發放新牌照。”
然而，即便U-Bank在今年下半年獲得監管部門許可，也將面臨激烈的競爭。目前市場上已有K-Bank、Kakao Bank和Toss Bank三家網際網路銀行在運營。金融監管部門計劃在3月25日至26日進行第四家網際網路銀行的預審。作為後起之秀的U-Bank，必須在與四家先行者的競爭中尋求突圍。
U-Bank財團要想在競爭中勝出，需要充足的資本支撐。韓國金融研究院在報告中指出：“Kakao Bank和Toss Bank透過穩健的資本擴充迅速實現了規模經濟，從而使營業費用率（即金融公司人工費、電腦費、租金等銷售管理費除以營業利潤的比率）迅速下降；而未能做到這一點的K-Bank，其營業費用率在相當長一段時間內保持在100%以上。這說明網際網路銀行要實現穩定盈利，必須儘早實現規模經濟，並需要及時的資本擴充作為支撐。”營業費用率是衡量金融公司營業利潤與銷售管理費之比的指標。
U-Bank也可能面臨需要額外資金的情況。在這種情況下，作為主要股東的現代海上保險可能會面臨需要向U-Bank提供資金的壓力。截至去年年底，現代海上保險的償付能力充足率（RBC）為155.8%。償付能力充足率是衡量保險公司能否按時支付保險金的指標。金融監管部門建議保險公司將該比例維持在150%以上。這意味著現代海上保險的水平僅勉強達到監管建議值。在這種情況下，對U-Bank的大規模注資可能會帶來壓力。大信證券研究員樸惠珍評價稱：“隨著現代海上保險的償付能力充足率跌破160%，2024年無法支付股息，2025年的分紅可見度也較為渺茫。”