[비즈한국] Toss Bank 公佈了2025年上半年業績。透過連續8個季度實現盈利，其獲利能力得到進一步改善。在三家網際網路專業銀行（Kakao Bank323410、K Bank、Toss Bank）中，Toss Bank 是唯一一家淨息差超過2%的銀行。這與 Kakao Bank 和 K Bank 利息收入下滑形成了鮮明對比。與此同時，這三家網際網路銀行正透過推出各類生活服務和創新產品，在吸引客戶入駐平臺方面展開激烈競爭。
Toss Bank 2025年上半年當期淨利潤為404億韓元，較去年同期（245億韓元）增長了65.0%，實現了連續8個季度的盈利。具體而言，利息收入和資產運營收益均有所增長。淨利息收益為4169億韓元，同比增長13.8%（去年同期為3663億韓元）；得益於組織架構的強化，資產運營收益達到2258億韓元，同比增長11.2%。
特別是淨息差（NIM）的提升尤為引人注目。淨息差是衡量金融公司利息收益的指標，該數值越高，說明金融公司的盈利能力越強，但也意味著其“利息生意”做得更多。Toss Bank 上半年的淨息差為2.57%，高於去年上半年的2.47%。這一資料不僅在網際網路銀行中，即使與主要商業銀行相比也處於高位。相比之下，Kakao Bank 上半年的淨息差僅為1.92%，K Bank 為1.36%，分別較去年同期的2.17%和2.26%有所下滑。2024年五大商業銀行（KB國民、新韓、韓亞、友利、NH農協）的平均淨息差為1.63%。
在非利息收入方面，淨手續費損益仍維持虧損，為-285億韓元。這是因為手續費成本從去年上半年的838億韓元增加到了今年上半年的1048億韓元。不過，同期手續費收入也從540億韓元增至763億韓元，從而縮減了虧損幅度。
Toss Bank 解釋稱：“儘管大多數手續費採取免費的成本結構，但透過‘資產增值’（Money Growth）、PLCC（聯名信用卡）、共貸（Together Loan）等業務，我們實現了收入來源的多元化和規模增長，從而改善了非利息部門的損益結構。特別是基於客戶定製化返現的支票卡，受到了客戶的熱烈歡迎，利用率顯著提升。”
客戶數量也保持穩步增長。Toss Bank 上半年客戶數達到1292萬，同比增長22.5%。截至8月，客戶數已突破1300萬大關。月活躍使用者（MAU）為880萬。Toss Bank 認為，針對銀髮族推出的“每日1分鐘腦力運動”服務，以及作為網際網路銀行首次推出的“資產增值”服務等，有效地擴大了其平臺影響力。
隨著客戶增加，存貸款餘額也保持增長勢頭。截至上半年，貸款餘額為15.13萬億韓元，存款餘額為30萬億韓元。總資產規模達到33萬億韓元。Toss Bank 表示：“儘管在遵守家庭債務管理標準的限制下貸款餘額增長有限，但我們透過持續增加全稅貸款、個體戶擔保貸款等擔保類產品的比例，改善了資產穩定性。存貸款及總資產均實現均衡增長，達成了平臺規模擴張與內涵式增長的雙重目標。”
隨著 Toss Bank 作為最後一家網際網路銀行公佈業績，三家銀行的上半年成績單均已出爐。其中僅 K Bank 出現負增長。Kakao Bank 當期淨利潤為2637億韓元，同比增長14.0%（去年同期為2314億韓元）。K Bank 為842億韓元，同比減少1.4%（去年同期為854億韓元）。不過，僅從第二季度來看，K Bank 實現淨利潤682億韓元，同比增長96.3%（去年同期為347億韓元），創下季度史上最高業績。
與 Toss Bank 不同，Kakao Bank 和 K Bank 的上半年利息收入均有所減少。Kakao Bank 的貸款利息收入同比減少2%（從1.0204萬億韓元降至9999億韓元），但由於其將非利息收入佔比提升至36%，整體淨利潤仍保持增長態勢。K Bank 的利息收入也從2024年上半年的1286億韓元降至今年上半年的1033億韓元，降幅近20%。取而代之的是，其非利息收入增加了16.2%（從169億韓元增至197億韓元）。
這三家網際網路銀行目前都在致力於透過啟用平臺來吸引客戶，因為獲取客戶直接關係到存貸款餘額的增長。Kakao Bank 上半年末客戶數為2586萬，在三家銀行中位居首位。今年上半年新增客戶約100萬，MAU也達到了1990萬。
Kakao Bank 分析稱：“推出新的App理財服務、投資服務以及人工智慧（AI）搜尋等舉措，為強化客戶活躍度做出了貢獻。”Kakao Bank 計劃在下半年推出父母與子女共同管理資金的存款產品，以及搭載對話型 AI 服務的“聚會存摺”等新產品。
K Bank 上半年末客戶數為1413萬，截至8月已突破1450萬。今年以來雖有超過140萬名新客戶加入，但 Toss Bank 正緊隨其後。為了增加青少年客戶，K Bank 在5月推出了青少年（滿14至17歲）專用產品“Alpha Card”。同時，“領零花錢”等 App 理財服務也取得了顯著效果，不僅增加了註冊使用者，還擴大了平臺廣告收益。
此外，K Bank 還開始涉足穩定幣業務這一新增長點。K Bank 相關人士表示：“自4月起，我們一直在進行利用穩定幣進行韓日海外匯款的技術驗證（PoC），並於7月申請了相關商標。此外，還成立了專門組織‘數字資產TF’，專注於研究商業模式。未來將透過加強產品競爭力和精細化的貸款管理，確保持續穩定的增長和盈利能力的強化。”